Mais si vous en avez un, il est utile de comprendre les raisons. Ce produit d’épargne simple et sécurisé, accessible à tous, est très populaire.
Pourtant, après un taux à 3 % depuis février 2023, cette situation va changer. En 2025, certains épargnants verront leurs gains baisser. Explications.
Le Livret A, une épargne populaire mais pas toujours généreuse
Le Livret A est accessible sans condition d’âge ni de revenus. Il garantit une épargne sûre avec des intérêts exonérés d’impôt sur le revenu et de prélèvements sociaux. L’argent est disponible à tout moment, ce qui en fait une solution pratique.
Pour commencer, il suffit de déposer 10 euros (1,50 € à La Banque Postale). Le plafond de dépôt est fixé à 22 950 euros, hors intérêts capitalisés, ce qui convient pour une épargne sans stress.
Le taux d’intérêt du Livret A n’est pas fixé au hasard. La Banque de France le détermine deux fois par an, en janvier et en juillet, en fonction de l’inflation et des taux bancaires.
Depuis février 2023, le taux est bloqué à 3 %, un niveau élevé expliqué par l’inflation importante. Mais ce taux restera gelé jusqu’en janvier 2025, après quoi il pourrait changer.
Un rôle important au-delà de l’épargne personnelle
Le Livret A ne sert pas seulement à placer son argent. Les sommes collectées alimentent la Caisse des Dépôts, qui finance notamment le logement social, la transition énergétique et les infrastructures publiques.
Ainsi, en épargnant sur un Livret A, on participe indirectement à des projets d’intérêt général.
Un point important : chaque personne ne peut posséder qu’un seul Livret A, ouvert dans une seule banque. Il existe aussi d’autres livrets réglementés, comme le Livret de Développement Durable et Solidaire (LDDS) ou le Livret d’Épargne Populaire (LEP), réservé aux ménages modestes.
2025, une année moins favorable pour les épargnants
Avec plus de 56 millions de Livrets A en France, ce produit reste très apprécié surtout en période d’incertitude économique. Mais 2025 risque d’être moins favorable. Après trois ans de stabilité, le taux pourrait baisser de 3 % à 2,5 % à partir du 1er février.
Ce n’est pas la seule baisse prévue. Le Plan Épargne Logement (PEL) verra aussi son taux diminuer dès janvier, suivi par le LDDS et le LEP, tous impactés par la baisse de l’inflation.
Cela s’explique par la formule de calcul du taux, qui dépend de l’inflation et d’un taux interbancaire.
Une formule stricte et des choix politiques importants
Le taux du Livret A est calculé en faisant la moyenne de l’évolution des prix sur six mois et d’un taux interbancaire. Les chiffres publiés en décembre ont confirmé un ralentissement de l’inflation, ce qui pousse le taux à la baisse. La Banque de France fera sa recommandation mi-janvier.
Pour le LEP, le taux pourrait passer de 4 % à 3 %, une baisse logique selon Philippe Crevel, expert reconnu. Cette décision s’inscrit dans une stratégie gouvernementale visant à soutenir la consommation et à relancer certains secteurs, notamment le bâtiment. En effet, les prêts financés par le Livret A et le LEP soutiennent largement le logement social.
Comme le souligne l’expert : « Plus le taux est élevé, plus les prêts coûtent cher. » En baissant les taux, le gouvernement veut faciliter ces prêts et encourager les Français à consommer davantage.
Des placements moins attractifs, et après ?
Longtemps attractifs, les comptes à terme plafonnent désormais à 2,5 % brut. La différence entre les placements courts et longs s’est réduite, ce qui diminue leur intérêt.
Même si le Livret A perd un peu de son attrait, il reste un placement simple et sûr, dans un contexte économique où épargner peut devenir compliqué.
En résumé, si vous espériez une rémunération stable ou en hausse pour votre Livret A, il faudra revoir vos attentes. Restez informé sans vous alarmer.
